Calculadora de Alquilar vs Comprar Comercial
Evalúe los costos del ciclo de vida completo, desembolsos de efectivo y apreciación patrimonial entre rentar y comprar.
Calculadora de Alquilar vs Comprar (Lease vs Buy)
Compare el desembolso financiero total entre alquilar y comprar un inmueble comercial durante su horizonte de tenencia
Comparación Financiera a 10 Años
Pagos totales de alquiler vs costo neto de compra (entrada + hipoteca pagada menos capital neto recuperado en la venta)
- Alquiler Anual Año 1:$120,000
- Alquiler Anual Año 10:$156,573
- Patrimonio Acumulado al Final:$0
- Entrada + Cuotas de Deuda Pagadas:$1,543,836
- Ingresos Netos por Venta al Año 10:$1,251,694
- Valor de Mercado Estimado al Año 10:$2,419,049
¿En qué consiste el análisis de Alquilar vs Comprar?
El análisis de Alquilar vs Comprar es el marco financiero indispensable para empresas y propietarios que deciden si arrendar o adquirir oficinas, naves industriales o locales comerciales. El alquiler requiere menos desembolso inicial de capital y aporta flexibilidad para cambiar de ubicación, pero el 100% de las rentas pagadas constituye un gasto irrecuperable sin acumulación patrimonial. La compra exige un pago inicial y el pago de cuotas hipotecarias mensuales, pero amortiza deuda como un mecanismo de ahorro forzoso a la vez que genera patrimonio mediante la revalorización del activo a largo plazo.
Fórmulas Financieras
Desembolso Total en Alquiler = Sumatoria de [ Renta Anual × (1 + Tasa de Incremento)^Año ]
Costo Neto de Compra = Pago Inicial + Hipoteca Acumulada Pagada − Fondos Netos al Vender
Fondos Netos al Vender = Precio de Venta Proyectado × (1 − Costos de Venta) − Saldo Hipotecario PendienteCaso Práctico a 10 Años (Compra de $1.8M vs Renta de $10,000/mes)
Suponga que una empresa necesita un espacio comercial u oficina durante 10 años (Escenario Base: precio de compra de $1.8M, 25% de anticipo, préstamo de $1.35M al 6.5% con amortización a 25 años; alquiler de $10,000/mes con escalamiento del 3%; plusvalía del 3% anual y costos de venta del 5%):
Preguntas Frecuentes sobre Alquilar vs Comprar
¿Cuándo conviene más a una empresa alquilar que comprar?
Empresas en fase de expansión acelerada, aquellas que requieren preservar liquidez para su negocio principal o negocios con necesidades de espacio inciertas en los próximos 3 a 5 años deben optar por alquilar para conservar agilidad de capital.
¿Qué alternativas de crédito existen para propietarios ocupantes en EE.UU.?
En EE.UU., las empresas que ocupan más del 51% del espacio pueden acogerse a los programas SBA 504 o SBA 7(a), que financian compras con pagos iniciales desde solo el 10% y tasas fijas a 25 años.
¿Cómo se calcula el "Costo Neto" en la opción de compra?
El Costo Neto descuenta la recuperación de capital en la venta: Costo Neto = (Entrada + Total de Hipoteca Abonada) menos (Efectivo Neto Obtenido al Vender el Inmueble). Dado que el capital acumulado y la revalorización se recuperan al vender, el costo neto de comprar suele ser muy inferior al gasto acumulado de alquiler.